长安保险6年亏损28亿！

曙光初现，又遭乌云笼罩。

近日，长安责任保险股份有限公司（下称“长安保险”）披露2023年二季度偿付能力报告，其核心偿付能力充足率和综合偿付能力充足率再次跌为负值，均为-58%。

曾经深陷P2P爆雷旋涡的长安保险至今仍未能扭亏为盈。面对偿付能力严重不足和业绩连年亏损，长安保险一面忙于增资扩股，一面调整高层任命，如此双管齐下能否挽救重重危机？

增资扩股取得实质性进展

一直以来，长安保险的偿付能力问题都备受市场关注。

根据《保险公司偿付能力管理规定》要求，保险公司需满足核心偿付能力充足率不低于50%，综合偿付能力充足率不低于100%，风险综合评级在B级及以上，方为偿付能力达标公司。

截至今年一季度末，长安保险核心偿付能力充足率为10.36%，综合偿付能力充足率为20.72%。虽然两项指标都未达到监管要求的“及格线”，但较2022年底均有所提升。年报数据显示，截至2022年四季度末，长安保险的核心偿付能力充足率和综合偿付能力充足率均为-9.18%。

此外，自2022年二季度起，长安保险的风险综合评级就一直为D类。对此，长安保险表示，主要原因是公司留存收益为负，核心资本不足，综合偿付能力充足率和核心偿付能力充足率均不达标，可资本化风险大；公司治理得分较低，公司治理较为薄弱。

（杨柠瑜制表）

面对偿付能力亮起的红灯，长安保险计划通过增资“补血”来解决。在此前披露的偿付能力报告中，长安保险就已明确表示，2023年一季度公司经营基本面稳定，但由于偿付能力不足，后续经营战略风险日趋增大，须在二季度内完成增资，解决偿付能力不足的问题。

那么，时至8月中旬，增资事项进展如何？长安保险相关负责人对《国际金融报》记者透露，公司增资扩股已经取得实质性进展，近期经相关决策审批流程后，国有战略投资者将成为公司第一大股东，有效解决公司偿付能力不足的情况，并进一步改善公司治理，为公司未来发展夯实基础。

在二季度偿付能力报告中，长安保险也指出，公司正积极推进增资扩股工作，同时检视在风险管理工作中的不足，不断提升公司的偿付能力风险管理能力，为公司的健康发展提供保障。

北京排排网保险代理有限公司总经理杨帆在接受《国际金融报》记者采访时表示，面对偿付能力危机，险企除了可以通过增资、发债等方式进行“补血”，还应进一步健全公司的风险管理制度，提升风险监控能力，及时启动应急措施。与此同时，提升专业队伍稳定性，加强与监管机构的沟通，尽快完成公司治理整改，根据公司业务规范启动新业务。

踩雷P2P履约险

公开资料显示，长安保险成立于2007年9月，由住房和城乡建设部牵头、十部委共同支持组建，注册资本为人民币32.5亿元。作为一家综合性财产保险公司，长安保险以责任保险为特色，经营业务范围涵盖责任险、车险、财产损失险、信用与保证保险、短期健康险和意外险及上述业务的再保险等业务。

作为首批在互联网进行布局的险企，长安保险曾被时代浪潮推至顶峰，却因踩雷P2P履约险而被打入低谷。近年来，长安保险一直处于亏损状态。《国际金融报》记者梳理年报数据发现，2017年至2022年，长安保险净利润分别为-1.95亿元、-18.33亿元、-0.58亿元、-1.31亿元、-1.13亿元、-4.68亿元，六年时间累计亏损27.98亿元。

（杨柠瑜制表）

长安保险对其2022年业绩解释称，公司依然未扭转亏损态势，主要存在以下问题：第一，因公司历史重大战略风险造成的经营影响目前依然存在，完全消化仍需一定时间；第二，非车险发展能力未达成预期水平，转型升级仍需持续推动；第三，尚未完成增资工作，对业务发展存在重要影响。

与此同时，长安保险的偿付能力持续恶化。2018年三季度，长安保险核心偿付能力充足率从二季度的76.1%降至-41.5%，综合偿付能力充足率从二季度的152.3%降至-41.5%，风险评级也由B类转D类。自此，该公司连续四个季度偿付能力充足率均为负值，风险评级为D类。

2019年8月，长安保险通过增资16.3亿元，偿付能力充足率由负转正，核心偿付能力充足率和综合偿付能力充足率分别从-222.27%提升至83.49%和166.98%。但风险评级仍为C类，属于偿付能力不达标。

2020年12月，长安保险再次申请增资1.5亿元，变更注册资本为34.02亿元，但尚未获监管批复。

临时负责人换帅

除了外部“输血”，长安保险还试图通过调整内部结构来打破困局。

今年7月17日，长安保险发布公告称，经董事会审议决定，聘任刘昆为公司临时负责人，张子良不再担任总裁职务。

公开资料显示，刘昆现年46岁，早年任职于中国人寿北京分公司、富德生命人寿等，后加入长安保险。2011年至2014年，担任长安保险北京分公司总经理、总公司销售总监等职务；2015年起，先后出任长安保险总经理助理、副总经理。

2017年9月，刘昆转任汇友财产相互保险社（下称“汇友相互”），任董事、总经理、合规负责人等职务。2022年8月，刘昆因个人原因从汇友相互辞职。同年12月，刘昆再次回到“老东家”长安保险出任董事，如今成为临时负责人。

刘昆将搭档现在临时履行董事长职责的副董事长李厚文，共同推进长安保险步入新程。值得一提的是，李厚文是首批五家地方金融资产管理公司之一的国厚资产管理股份有限公司（下称“国厚资产”）的董事长，而国厚资产正是长安保险第一大股东。

刘昆此前任职的汇友相互也是由长安保险出资设立。公司年报显示，汇友相互共有两家初始运营资金提供人，分别为长安保险、潍坊峡山中骏创新产业发展有限公司，两者分别占全部初始运营资金比例为16.7%、83.3%。

2019年投资入股长安保险时，国厚资产曾提出，未来争取在3-5年内，实现保费规模过百亿、总资产过百亿的“双百”目标。但从目前来看，这一目标实现起来似乎没有想象中那么顺利。截至今年6月30日，长安保险保险业务收入18.40亿元，总资产78.74亿元。

今年3月，大公国际资信评估有限公司发布评级公告，将长安保险主体信用等级由A+调整为A-，评级展望维持负面。

本文源自国际金融报

长安保险二季度偿付能力再次跌为负值，曾深度涉足P2P履约险

界面新闻记者 | 曾令俊

界面新闻编辑 |

长安保险偿付能力再次变为负数。

近日，长安责任保险股份有限公司（以下简称“长安保险”）发布的二季度偿付能力报告显示，其核心偿付能力和综合偿付能力再次跌为负值，均为-58%，主要是由于实际资本大幅下降导致。

偿付能力为负数，这在险企中并不多见，长安保险何以至此？计划如何补救？

曾深度涉足P2P履约险

资料显示，长安保险成立于2007年9月，由住房和城乡建设部牵头、十部委共同支持组建，注册资本为人民币32.5亿元。公司经营业务范围涵盖责任险、车险、财产损失险、信用与保证保险、短期健康险和意外险及上述业务的再保险等业务。

长安保险曾经涉足P2P履约险，导致巨额亏损。公开资料显示，2015年至2017年三年间，长安责任保险曾与超过10家网贷平台就履约保证险达成合作，其中包括邦融汇、钱保姆、好利网、土豆金服、融金所和微财富等。

2018年网贷行业暴雷，长安保险受此影响严重，后续影响至今仍存在，部分诉讼和纠纷还未解决。比如，今年6月，长安保险收到金华银行起诉该司贷款履约保证保险纠纷诉讼案件应诉传票，诉讼支付赔款3562.13万元，逾期利息及实现债权费用1558.34万元，诉讼标的总额5120.47万元。

2018年第三季度，该公司核心偿付能力和综合偿付能力都降到了-41.5%，而上一个季度还分别为76.1%和152.3%，净资产从第二季度的6.38亿元直降到了1722.77万元，当年亏损了18.33亿元，风险评级也由B类转D类。

此后，长安保险偿付能力一路向下。2019年一季度，综合偿付能力充足率及核心偿付能力充足率均为-162.65%；二季度，上述两项指标均跌至-222.27%。

根据《保险公司偿付能力管理规定（征求意见稿）》的要求，核心偿付能力充足率达标标准为50％、综合偿付能力充足率达标标准为100％、风险综合评级达标标准为B类以上，三个指标同时达标的为偿付能力达标公司；任意一项指标不达标的，为偿付能力不达标公司。

2019年1月银保监会下发监管函，长安保险被责令增加资本金，完成增资扩股工作；总公司及分支机构停止接受除车险和责任险以外的新业务（包括直接保险业务和再保险分入业务）；停止增设分支机构。

继续增资提升偿付能力

此后，长安保险通过增资的方式提升偿付能力。

2019年8月，长安保险增资事项已获批复，增加注册资本16.3亿元。本次增资全部由两家新股东认购，分别为安徽国厚资产管理股份有限公司（下称“国厚资产”）持股31.68%、安徽地方政府平台公司蚌埠高新投资集团有限公司持股18.45%，合计持股超50%。

国厚资产是经原银监会核准公布，安徽省政府批准设立的省级地方资产管理公司（地方AMC)，也是国内首批获得地方AMC牌照的五家公司之一。

通过这次增资，长安保险偿付能力不足的风险暂时得到了化解，在接连四个季度偿付能力为负之后，终于转正。

2021年2月，长安保险将注册地从北京市迁至安徽省蚌埠市。

2020年12月，长安保险发布的变更注册资本公告称，拟增资扩股募集资本金1.5亿元，增资方为一家新股东——河南正阳建设工程集团有限公司。不过，该项增资至今没有新进展。正阳建设为河南知名地产开放商正商集团旗下公司。

不过，到了去年末，长安保险的偿付能力再次跌为负值。截至2022年四季度末，核心偿付能力充足率和综合偿付能力充足率均为-9.18%。

今年一季度末，长安保险的偿付能力较去年底有所提升，核心偿付能力充足率为10.36%，综合偿付能力充足率为20.72%。

在2023年第1季度风险综合评级评价中，长安保险被评定为D类，主要原因是公司留存收益为负，核心资本不足，综合偿付能力充足率和核心偿付能力充足率均不达标，可资本化风险大；公司治理得分较低，公司治理较为薄弱。

长安保险在偿付能力报告中表示，正积极推进增资扩股工作，同时检视在风险管理工作中的不足，不断提升公司的偿付能力风险管理能力。

如果增资不顺，长安保险后续将面临较大的经营压力。偿付报告提到，2023年上半年公司经营基本保持稳定，但依然处于亏损状态，综合成本率较去年同期上升约1个百分点。上半年增资工作在积极进行中，但目前尚未完成，后续经营战略风险日趋增大，须在三季度内解决偿付能力以防止暴露重大战略风险。

“75后”刘昆担任临时负责人

近期，长安保险还完成了高层人士调整，在关键时刻加入该司担任总裁的张子良卸任。

长安保险官网7月17日披露，经公司第三届董事会第二十八次（临时）会议审议决定，现聘任刘昆为临时负责人，张子良不再任总裁职务。

此次卸任总裁的张子良出生于1964年11月，他于2020年3月被聘任为公司总裁，在他上任之前，长安保险总裁一职处于空缺状态，由公司副总裁廖建光担任公司临时负责人。

张子良上任以后，实现了扭亏为盈。2020年至2022年，公司净利润分别亏损1.31亿元、1.13亿元、4.68亿元，到了今年一季度公司实现盈利582.38万元。

加入长安保险前，张子良为安徽省国资委全资控股的安徽省国有资本运营控股集团有限公司总经理，还曾担任安徽国元控股（集团）有限责任公司总经理、党委副书记。此外，他还曾担任安徽首家保险法人机构国元农业保险股份有限公司的首任董事长。

刘昆出生于1977年10月，曾任汇友财产相互保险社总经理、合规负责人、首席风险官。2022年8月，刘昆因个人原因从汇友相互辞职。当年12月，获批出任长安保险董事。

对于刘昆而言，此番任职，可以说是回归长安保险。他早年任职于中国人寿北京分公司、富德生命人寿等，后加入长安保险。2011年至2014年，任长安保险北京分公司总经理，后任长安保险销售总监。2015年起，先后担任长安保险总经理助理、副总经理。

2017年9月，刘昆转任汇友财产相互保险社担任董事，后又获批出任总经理、合规负责人等。据了解，汇友财产相互保险社也是由长安保险出资设立。汇友相互共有两家初始运营资金提供人，分别为长安保险、潍坊峡山中骏创新产业发展有限公司，两者分别占全部初始运营资金比例为16.7%、83.3%。